最新期刊

More

109年度獎學金得獎者

國立臺灣大學 梁月玲
國立臺灣大學 謝宛學
國立政治大學 陳玉玲
國立臺灣科大 陳凱恩
國立政治大學 伍苗璇
國立政治大學 白湘湘
國立暨南大學 蔡英梅
國立政治大學 劉美花
國立臺灣科大 林幸子
國立臺灣科大 劉愛熙
國立臺灣科大 嚴永婷
國立臺灣大學 梁德平
私立淡江大學 陳泳靜

經貿資訊:2016年8月

壹、 體

一、 印尼金融市場及輿論對內閣改組持正面看法,財經首長將擔負更多期許與責任

為提振經濟表現以符合人民的期望,印尼政府於7月27日宣佈內閣改組,共有13個部會首長異動,包括財政部、貿易部、工業部、投資協調委員會、能源及礦業部、國家發展規畫部等主要財經部會首長。消息公布後,股市及匯市隨即上漲表達對內閣改組的正面支持,分析家指出新內閣團隊的組合相當好,尤其是由世界銀行總裁回任的新財政部長Mulyani Indrawati,伊曾在2005-2010年擔任印尼財政部長,並在2014年獲選富比世全球最有影響力女性第38名,素以改革派作風富有聲望,致力於掃除稅務行政體系的官僚主義作風,大眾普遍對這位超級明星賦予厚望。此外,新任能源及礦業部長Arcandra Tahar本身即為石油鑽探專家,並擁有多項海外鑽油專利,將修改印尼石油法,獎勵油商投資海底鑽探、頁岩油鑽探等新技術,以開發新油源供應國內外來石油需求。

 

而新任投資協調委員會主席Thomas Lembong則由貿易部長轉任,入閣前為成功的企業家,在新加坡創立私募基金公司,生涯多在海外渡過。在貿易部長任內以對媒體三緘其口為眾人所知,經常婉拒回答媒體問題,風格與其前幾任貿易部長迥異,歷年貿易部長普遍為媒體追逐焦點,常辦理記者會、提供媒體資料與數據、鼓勵同僚向媒體發布消息等,但自渠2014年上任貿易部後媒體政策大轉彎,鮮少對媒體發布消息亦限制同僚對媒體發言。印尼傳播媒體表示,投資協調委員會的業務需要更開放地面對媒體,因其係政府負責對外招商的最前線單位,且身負創造友善經商環境的職責,L主席必須改變與媒體互動的模式,採開放方式,這個職位需要溝通能力與商業能力並重。L主席個人表示需要一段時間調整與媒體互動的模式,也會不斷向前主席請益,並表示今年吸引外資目標為453億美元,較去年的目標415億美元成長9%,上半年既定目標已達成,對達成全年目標有絕對的信心。

 

另新任工業部長Airlangga Hartarto則上任後隨即宣布產業出口計畫,特別是家具產業出口5年內要成長150%的計畫。此目標相當具挑戰性,意味5年後家具出口要達到50億美元的目標,期間每年平均成長需達18%,H部長對提振家具業出口興趣濃厚,因目前印尼家具出口大幅落後其他國家,中國平均每年家具出口達500億美元,越南則為60億美元,而印尼去年僅24.6億美元,2014年更僅19億美元,近3年成長率僅達44%。H部長表示,將制定新法在爪哇島以外的地區鼓勵設立家具製造工廠,特別是在加里曼丹、新幾內亞等具有藤及木材原料產地優勢的偏遠地區,亦會對新設廠商提供財務援助以幫助發展地方經濟並創造就業機會,此與佐科威總統平衡印尼各區經濟發展的目標一致。印尼家具公會指出,工廠設在原料產地可降低生產成本及增進市場價格競爭力,並呼籲政府為家具出口產業制定整體配套方案以協助打入國際市場,特別是中東、拉丁美洲、東歐等新興市場。

二、 印尼與澳洲洽簽CEPA將以教育、農業及觀光為優先合作項目

依據印尼官方統計,2015年印尼與澳洲雙邊貿易達85億美元,印尼對澳洲出口37億美元,自澳洲進口48億美元,印尼有貿易逆差11億美元,同年澳洲在印尼直接投資達1.67億美元,為印尼第11大外資。查印尼與澳洲於2012年9月開始諮商「印尼-澳洲全經濟夥伴協定(IA-CEPA)」,惟進展緩慢,今(2016)年3月雙方重啟諮商並表達同意在明年底前完成談判。

 

印尼政府為加速經濟的發展,新任貿易部長Enggartiasto Lukita近日與來訪的澳洲貿易、觀光暨投資部長Steven Ciobo會晤後表示,雙方將以教育、農業及觀光為優先合作項目。透過合作機制,印尼的學生或技術人員將有機會至澳洲進行短期職業訓練。由於澳洲牛隻飼養技術先進,印尼應多派遣技術人員赴澳學習及訓練,雙方並可簡化旅遊相關行政程序以增加觀光人數。來訪的澳洲C部長表示,兩國邦誼穩固但在經貿上仍有許多合作的空間,與印尼洽簽CEPA係澳洲的優先選項,儘管印尼最近開放印度牛肉進口以降低對澳洲進口牛肉的依賴,渠仍對兩國在牛隻飼養與牛肉產品領域的合作興趣濃厚。

 

為促進諮進行,兩國企業界組成「印尼-澳洲夥伴小組」,合作撰擬立場文件提交雙方政府考量,印尼企業代表Shinta Kamdani建議以觀光、食品、教育、醫療、電商、創意產業等6項產業優先合作,盼見兩國實質合作能有效提升人民生活水平;澳洲企業代表Bryan Clark則提出產業、經濟、貿易、貿易服務、投資、人員移動、電商、教育等8大合作領域,盼此協定能嘗試有別以往的創新作法。

三、 印尼第2季經濟成長超乎預期達5.2%

印尼統計局(BPS)頃公布經濟數據,本(105)年第2季經濟成長率為5.2%,較市場及央行預期為佳,亦比本年第1季的4.9%小幅成長,經統計印尼上半年經濟成長率為5.04%。

 

印尼第2季經濟表現雖超乎預期,專家表示係齋戒月假期引發的暫時性現象,第3季若要維持相同的成長仍需努力。鑒於政府擴大支出成為印尼今年經濟成長的新動能,政府支出的財源是否到位已成為各界關注的指標,查上半年印尼政府收入僅達全年目標值的35.5%,下半年政府收入亦不樂觀,政府支出將被迫縮減,印尼財政部表示本年全年政府支出將較原規劃目標縮減101.3億美元。政府支出縮減的負面影響預期將在下半年逐漸顯現,或可能影響達成全年經濟成長5.2%的目標。印尼目前仍有許多經濟發展的負面因素,如消費市場不振、原物料價格、出口及投資不如預期等,專家對印尼全年經濟成長的預期仍維持在5%。

 

印尼統計局表示,第2季的民間消費因開齋節的假期因素及農作物的採收季節而增加,民間消費仍是GDP最重要的組成因素;印尼財政部則表示,因投資成長力道不足且出口面臨衰退,短期內印尼經濟成長將有賴民間消費及政府支出予以支撐,特別是7月份剛通過的稅務特赦法案,其後續執行是否可順利促成海外資金流入並理想布局到實質的投資領域將是印尼經濟政策成敗的關鍵。近期印尼政府各界由總統與財政部長為首,於全國各大城市宣揚參與稅務特赦計畫的優點,希望企業及個人追隨呼應,此計畫措施的施行既有利國家稅收的財源並為國內投資提供動力外,亦有利企業與個人的財務規劃與資金運用,成功施行的效益將十分顯著。

 

截至目前,依據印尼財政部的初步統計,因稅務特赦而衍生的增加稅收數目僅達政府全程計畫(至2017年3月)預期目標的0.25%,實際匯入的海外資金總額更僅達政府的0.07%。以上數字無異是給予印尼政府當頭棒喝,此低參與的情形若無法及時大幅扭轉,負面影響印尼經濟的發展尚且不論,政府政策的信譽喪失將是更為嚴重的打擊,有感於此印尼政府目前緊抱「只許成功,不容失敗」的態度,盡全力推動。

四、 印尼政府公布第13波經濟振興方案

印尼政府繼本年4月28日公布第12波經濟振興方案後,於本年8月24日公布第13波經濟振興方案,主要在簡化購屋程序以協助低收入戶購屋,方案重點為簡化購屋需取得之許可證數,由原33項許可證減少為11項許可證,預期並可因此縮短許可證申辦核准處理時間,由原769至981天縮短為44天;所需相關成本費用可減少70%。

 

印尼佐科威(Jokowi)總統上任時即宣示將住房計畫列為優先施政項目,其行政團隊爰採取上述振興方案,期達成提供低收入戶1百萬間房屋之目標。印尼經濟統籌部長Darmin Nasution表示,雖然政府要求建商在某一區域建造高檔住宅時,需亦為中低收入戶建造低價房屋,但大部分建商均未照實辦理,以致許多中低收入戶因房價太高而無能力買房。渠認為透過本次振興經濟方案降低住宅行政費用可促使房價下跌,而使低收入戶較能負擔得起。

 

依據印尼政府統計資料,私有住宅占全部住宅78.7%,310萬家庭擁有1間以上的房屋,但高達1,180萬家庭為無殼蝸牛。

 

對於上述最新振興經濟方案,印尼最大銀行BCA首席經濟學家David Sumual表示,此方案僅有簡化行政程序,無法解決低收入戶購屋困難,認為政府應該提供購屋貸款利率補貼才為有效方式。印尼國家科學院(LIPI)經濟學家Latif Adam亦認為,政府解決高房價問題需更具全面性,住宅問題不是只有許可證問題,還有許多其他因素需納入考量及解決,單單簡化許可證不會使公眾購屋需求增加。

五、 印尼消費者信心提升

今(2016)年第2 季印尼國內消費提升,推動今年上半年經濟成長,此點可由印尼今年上半年印尼汽車銷售量達59萬4,514輛,較去年同期之58萬1,106輛多,汽車銷售可作為印尼國內經濟成長指標之一,經濟狀況好轉,讓民眾勇於實現其購車願望,印尼汽機車公會理事長Rizwan Alamsyah對印尼經濟持續好轉表示樂觀,Ridwan 理事長並表示,由於今年上半年印尼機車銷售僅為326萬8,041輛,略低於去年同期之359萬6,000輛,此意味著印尼中產階級收入之提升略高於低階民眾。

 

印尼經濟改革研究中心主任 Moh. Faisal 表示,汽車及機車銷售之增減突顯消費階層之收支情形,在經濟狀況不樂觀之狀況下,民眾一般不會投入資金購買非主要之必需品,2015年很多民眾均為守住荷包而延後購買汽機車,從今年的情形看來,中上層之經濟狀況略顯好轉,以今年之機車銷售尚未全面復甦來看,印尼中下階層之經濟尚未全面好轉,鄉村及微型經濟之復甦尚需政府及全民一起努力促成。

貳、 投資

一、日本豐田汽車增資約2 億美元在印尼生產 Sienta型轎車

印尼工業部長 Saleh Husin籲請印尼汽車製造商提升汽車零配件自製率及促進產品出口,工業部長於日前在日本豐田汽車於雅加達近郊新擴建工廠落成並推出豐田 All New Sienta型轎車時表示,期望日本豐田汽車亟力提高零配件自製率,並提高生產符合國際規格之汽車,以提高汽車出口。印尼豐田汽車新投入2億美元增加產能,生產新推出之All New Sienta型轎車,預計每月可生產4,000輛All New Sienta型轎車,據悉印尼為豐田日本本廠外,生產All New Sienta型轎車的工廠。2015年印尼豐田汽車出口達17萬6,700輛豐田汽車,印尼豐田汽車整車已出口至亞洲、非洲、南美、加勒比海地區、太平洋地區及中東國家等。

印尼豐田汽車總裁 Masahiro Nanami 表示,豐田汽車已在印尼投資設廠達45年之久,1977年生產之 Toyota Kijang,零配件自製率僅17%,今日生產之All New Sienta型轎車零配件自製率已高達80%,且所生產的汽車不僅供內銷,尚有能力外銷出口,豐本汽車近年來出口大增,期待新產之All New Sienta型轎車可讓印尼整車出口更加提升。

二、印尼紅蔥產量倍增

印尼各菜系多採用紅蔥入味,民眾亦普遍喜愛於用餐時添加香酥炸紅蔥酥提味增加食慾,製作香酥炸紅蔥酥之原料亦與一般用於調料之紅蔥品種略有不同,東南蘇拉威西省部份蔥農目前使用有機肥種植紅蔥,蔥農表示.使用有機肥種植之紅蔥讓紅蔥產能倍增,以往使用化學肥料時,每公頃採收不到4公噸,使用有機肥後,紅蔥產能可達到每公頃8公噸以上,加上有機紅蔥價格略高於普通紅蔥,使用有機肥種植有機紅蔥,可大幅提高蔥農收入,進而提升蔥農生活品質,東南蘇拉威西省政府表示,該省之農業技術研究單位將不斷鑽研農業種植等相關知識, 以幫助農民提高產能及產品品質,改善偏遠鄉村農民生活。

三、印尼政府呼籲棕櫚業者致力提高產能

印尼棕櫚油出口為印尼出口產品中金額最大者,棕櫚油為印尼帶來龐大的經濟效益,亦為印尼環境造成嚴重破壞,專家認為,擴大開發種植棕櫚園,遠不如致力提高棕櫚種植技術,讓產能進一步提升,在不擴大棕櫚園種植面積前提下,提高棕櫚種植技術為首要之計。

印尼自然基金會蘇門答臘及加里曼丹分會主席Anwar Purwoto 表示,提高棕櫚種植及生產技術尚有很大之發展空間,棕櫚種植技術之提高可達到更高之產能,提高棕櫚種植技術必須由上游開始發展,包括品種篩選及育苗技術均需提升,提煉棕櫚油亦可使用更先進之綠能機械以減少環境之污染。

目前印尼棕櫚油之年產量為3,200萬公噸,其中50% -60% 供外銷,餘供內需,供外銷之棕櫚油必須取得綠能認證方能出口,供內需產品目前僅650萬公噸有取得綠能認證,業者尚需努力以達成所有產品已通過綠能認證,讓生態環境更加健康。

四、印尼政府向企業推廣投資爪哇島外之地區

印尼投資協調委員會(BKPM)於日前在南蘇門答臘省府巨港市舉辦以”探索蘇門答臘優質的投資潛力(Exploring Sumatera’s Potential for Quality Investment)” 為題之投資說明會,說明會邀請海內外企業人士參與,印尼投資協調委員副主委 Azhar Lubis 於開幕典禮時對與會300餘位國內外企業人士表示,印尼爪哇島以外之各大島天然資源豐富,以蘇門答臘島為例,蘇門答臘天然資源豐富,島內基礎建設相對完善,極具投資潛力。

以爪哇島及以外島嶼之投資比率,爪哇島之投資佔全國55%,其他島嶼僅佔45%,其實爪哇島以外蘊藏之天然資源遠遠超過爪哇島,蘇門答臘島之棕櫚園佔全國棕櫚園總面積之78%,橡膠產量亦佔全國橡膠產量之60%,為使實體投資發展更加均衡,推動爪哇島以外投資甚為重要,例如蘇門答臘島天然資源極為豐富,是發展農業、林業及天然油氣產品上遊工業的理想地區。

基礎建設發展將帶動投資意願,2015年外國投資較2014年成長17.8%,在蘇門答臘島之外國投資亦明顯提升,2015年之外國投資與2014年相比成長19%,2016年蘇門答臘島所吸引之外資預計將達89,22兆印尼盾(1美元約折合13,000印尼盾),這意味著蘇門答臘島將為印尼全國引進之外資總金額提供15%之貢獻。

五、印尼養雞業前景可期

印尼土雞需求量每年平均增長15%,印尼國產雞飼養業同業公會理事長 Ade M. Zulkarnaen表示,印尼每年土雞需求量高達1億隻,並預估至2025年年需求量將達到7億5,000萬隻。目前土雞之種雞由印尼國內繁育中心及相關飼養業供應,隨著需求擴增,土雞種雞漸漸供不應求,印尼土雞養殖業同業公會理事長 Ade M Zulkarnaen表示,目前土雞年供應量約9,000萬隻。

 

目前印尼之土雞飼養業乃列於外資投資負面表列,鑒於有系統之飼養業投資金額龐大且有技術層面之要求,以目前每年產能僅增加15%之養殖環境看來,發展效果實屬有限,對2025年產能達7億5,000萬隻之目標確實很難達標。因此,印尼土雞養殖業同業公會理事長 Ade M Zulkarnaen呼籲印尼政府選擇性開放土雞飼養業上游雞種品種優化等項目之投資,惟對孵育及飼養等下游業仍持禁止外資參與之態度,以保護國內土雞飼養業。

六、印尼鋼鐵工業將增加產能

印尼最大的國營煉鋼廠PT Krakatau Steel (簡稱 PTKS) 將增資4億6,000萬美元在第1廠旁邊擴建第2 廠,預計新廠產能為每年150公噸熱軋鋼板,目前第1 廠之產能為每年240萬公噸。

 

印尼國營鋼鐵公司董事長 Sukandar 表示,2015年印尼全國鋼鐵需求量為1,240萬公噸,較前年之1,290萬公噸為低,惟Sukandar 董事長表示,2025年印尼全國鋼鐵年需求量將高達2,500萬公噸,印尼工業部金屬、機械、運輸及電子產品總司長 I Gusti Putu Suryawirawan表示,印尼對鋼鐵之需求不斷提升,鋼鐵工業發展前景亮麗,2014年印尼每人每年對鋼鐵需求量為40公斤,預計2020年將提高到每人每年70公斤。印尼金融風暴前,工業產品對印尼GDP之貢獻為28%,相較之下,工業國之工業產品對國家GDP之貢獻普遍高於30%以上,目前印尼工業產品對印尼GDP之貢獻低於20%。

 

印尼投資協調委員會主席Thomas Lembong 表示,印尼鋼鐵年產量為500 萬至600萬公噸,每年尚需進口700公噸,就鋼鐵產品而言,印尼每年尚需支付70億美元供鋼鐵進口,讓赤支日趨龐大,投資設立煉鋼廠已迫在眉睫。

參、 貿易

一、   英國公投脫離歐盟後印尼經貿情勢後續發展

自英國公投決定脫離歐盟後,對於印尼包含進出口貿易等經濟面的影響較有限,唯一明顯受影響的部分為股滙市金融市場。印尼股市今年以來持續吸引外資投入,雅加達綜合指數(Jakarta Composite Indes; JCI)自去(104)年12月30日4,593點到今年7月26日已上升至5,224點,漲幅達13.7%,本(8)日以5,434點坐收。印尼證券業普遍認為此係因英國脫歐後國際資金撤離歐洲轉進亞洲新興市場,且美國聯儲宣布維持利率暫時不變的政策,致大量國際資金流向印尼等有更高利潤的市場。今年已有2波大筆外資流入印尼股市,分別為1月21日至2月5日以及英國公投決定脫離歐盟後的6月27日至7月26日。因此,部分印尼證券分析師認為英國脫歐的擔憂已不存在。此外,印尼證券業亦認為最近印尼內閣改組亦有助印尼股市表現,特別是任命世界銀行前常務副行長Sri Mulyani為財政部長增加了投資人的信心。

 

同時,印尼央行可能進一步降息亦將持續增強民眾的購買力,另印尼證券業預估今年第2季通貨膨脹率將只有約3.5%,遠低於2015年同期的7.1%;並預估GDP成長率在今年第3季及第4季分別成長5.2%及5.3%。

 

印尼央行行長阿古斯(Agus Martowardojo)認為,英國脫歐影響將在2018年英國與歐盟完成脫歐程序後才會感受到,因此,印尼將在未來2年內透過貿易談判與英國建立貿易合作關係。

二、   印尼今(2016)年7月出口額下跌至自2009年7月以來最低點

依據印尼中央統計局(Central Statistics Agency, BPS)本年8月15日公布資料顯示,印尼本年7月出口額為95.1億美元,與去年同期相比下跌17.02%,為自2009年7月以來單月最低出口額。印尼非油氣類貨品出口前3大市場為美國、日本及中國大陸,7月出口亦分別大幅下跌39%、34%及25%。

 

BPS主席Suryamin表示,此現象係受7月伊斯蘭教開齋節影響,去年開齋節期間亦對出口產生同樣影響,此季節性因素無須過慮。惟S主席對消費品進口較資本財、原物料及半成品進口大幅成長之趨勢表示擔憂。

BPS及此間經濟分析師對印尼出口持續下跌分析指出,出口下跌大於進口下跌,顯示外國對印尼產品需求減緩,此雖為全球經濟減緩現象,然建議印尼政府應採取措施包括:

  1. 分散出口市場,例如開拓對菲律賓及瑞士出口,避免外國(例如中國大陸)內需不振而減少進口之影響。
  2. 改變出口貨品結構,避免過份依賴原物料,應移轉至製造業貨品出口。

 

查本年7月我對印尼出口較去年同期大幅成長37.44%,出口成長率最高貨品類別及成長率依序為:

  1. 調製食品(飲料及菸酒,193.71%)
  2. 紙漿、紙製品及印刷品(104.64%)
  3. 非金屬礦物製品(118.97%);

 

本年7月我對印尼出口金額最高貨品類別及成長率依序為:

  1. 機械及電機設備(13.3%)
  2. 紡織品(38.71%)

基本金屬及其製品(73.82%)

資料提供:駐印尼台北經濟貿易代表處經濟組